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标题: 趋势、波动、几何——技术分析理论的融合（以道会友） [打印本页]
作者: monday63582    时间: 2019-1-29 15:24
标题: 趋势、波动、几何——技术分析理论的融合（以道会友）
本帖最后由 monday63582 于 2019-1-30 08:45 编辑

前言
以前发过贴子，本来想连载的，后来赖癌发作也就没有后来了。
尽管以前的帖子里也介绍过自己，不过我还是大概说一下自己的背景吧。
本人是计算机专业出生，所以理科生的思维就是一个：找规律。可能这是4年大学给我的唯一收获了，算是对我工作和研究有用。
以前在论坛看了很多好帖子，感悟很多。特别是hkviwo当时的一个讲《市场微观分析》的一个文章，特别符合IT男的口味，感觉看问题的角度非常新颖。所以我后面说的东西也会带一点他的影子。


在进入最核心的内容前，请允许我来点“道”的东西。
一、树立正确的投资理念

所谓万变不离其宗，在我们进行投资时最最重要的不是战法、不是策略、不是操盘水平，而是要认识市场。这是所有的前提，只有保证自己的出发点是正确的，才能保证你走的路是正确的。

1、如何正确的认识A股市场？

道氏理论中提到任何市场普遍存在“趋势”，我们的大A股也不例外！
有些朋友会问，你怎么证明“趋势”这种东西存在？（需要证明么？理科生觉得需要证明，理不明则胆不壮！）
我要说的是，万事万物皆有势。
本人曰：道法自然！所以“趋势”是可以被证明的。
首先，资本市场中的资本即人也，人是逐利的，上涨我会追随，下跌我会逃跑。这即是天性、也是道法。所以追涨杀跌客观的讲是一个好方法或者说是正确的趋势操作手法——是道法自然的体现。
当然人的反应有快慢，因为各种原因追涨杀跌也有先后顺序。往往是机构收割散户的结局，这点大家不陌生。
其次，《战国策-势气论》中提到：“一而再、再而三、三而竭！”，说明所谓的“势”也是有大小和极限的。
牛市中市场参与者会不断涌入，牛股也会保持较大的成交量，这想必不难理解吧。（后面我会说到量、资金、趋势的关系）

下一节之前，我们来个总结，方便大家明白我到底在说什么:
1、市场中有趋势，这是客观存在的；
2、趋势是有大小的，趋势的大小与增量资金有关。

通过以上两点，我们明确了A股市场的基本规律，那么我们接下来就可以利用规律去进一步延伸。

2、A股市场的盈利模式是什么？
我们明确了A股市场的基本规律，那么接下来就是需要合理的利用规律去盈利了。
既然趋势是资本市场的客观规律，捕捉趋势成为资本市场获利的唯一准则。（这就是我前面为什么要证明趋势，如果是一个无序的市场，根本和赌场一样，那就没有研究的必要了。）
那么我们无论通过基本面研究还是技术面分析最终目标都只有一个，就是捕捉个股乃至行业的价格运行规律——趋势。

目前市场中主流捕捉趋势的方式则有两种：“预测趋势”和“跟踪趋势”。
不过，因为每个人看问题的角度、教育程度以及经历的不同，衍生出很多的理论和方法。本质上无论是“预测趋势”、还是“跟踪趋势”都是在猜测趋势拐点，很多时候都殊途同归。
本人认为任何方法本质上是在猜测趋势，既然是猜测自然存在不确定性和错误。

这里我们还是来个总结：
1、趋势是唯一盈利准则。
2、趋势研判存在不确定性。

那么以上两点，在后面会延伸出方法和止损的必须要性。


二、基础理论知识
投资理念是投资的基石，投资体系是投资的工具。树立了自身正确的投资理念后，我们就要开始尝试建立一套完整的投资体系。不过在建立自身投资体系时需要了解一些基本的市场知识。

1、趋势、成交量、周期的定义与关系大家都明白A股中股价运行规律无非就是上涨和下跌，连续的上涨我们称作上涨趋势，连续的下跌我们称作下跌趋势。听起来像一句废话，但要是说真正领悟的人并不多，有时候越简单的东西越直指本质。
这里是本人的对趋势的核心解读，相信很多人大多困惑或者不断研究成交量、股价的内在关系！
那么让本人向大家阐明一种认知吧。

首先，趋势的本质是一种波动。
本人对趋势的定义里不存在横盘的，因为在我的理解里趋势是一种波动。既然是波动，横盘不是波峰就是波谷，无外乎上涨中继就是下跌中继。
波谷与波峰都不断上移则形成上涨趋势，反之则形成下跌趋势。同时大家要知道波的大小只与周期有关，基本面的叫经济周期，技术图表里叫时间周期。

其次，趋势的大小取决于波动周期的大小。
趋势持续时间越长，则意味着波动的周期就越大。
这里要说明一个非常非常重要的误区，很多人研究量价关系都是错把一个现象误会成了因果关系。
成交量只是每日的交易换手率，趋势的大小并不受交易量影响。而事实上，我可以举出无数缩量上涨的股票的例子，所以说成交量仅仅反映的是交易的活跃度，仅此而已。
所以研究量价关系的结果，大多都是泛泛而谈。因为从出发点就是错的，如何能修成正果？
当然成交量也是有妙用的，后面有机会我会说到。

我们给趋势与成交量做个总结则是：
成交量与趋势的关系则是非相关的，成交量大未必趋势就大（非充分必要条件）。而趋势周期越长则成交量必然变大（充分必要条件）。

2，周期与资金的逻辑
我们讨论完趋势，再来探讨一下，周期与资金的关系。
趋势实际上只与赚钱效应有关——即趋势方向上的时间及幅度有关。
我们可以理解为能推动股价在更大周期运行的资金操盘能力就越强。本人前面也提到过，资本（即人心）是逐利的！
所以只要有趋势，就会吸引增量资金进场。（当然A股不能做空，所以下跌趋势中是无效的。当然，大家可以应用于期货）

趋势本身的形成正是受到两类资金的影响，一类是背后操盘资金的体量（机构），另一类是外围被吸引资金的程度（散户）。
我这么定义机构与散户，只是说明一个收割与被收割的关系。大家意会即可

那么我们给趋势与周期的关系做个总结：
市场资金增量越大必然趋势持续周期越大（充分必要条件），而反过来说趋势持续周期越大有可能是市场资金增量越大（充分必要条件）。

三、趋势几何学
证明完我们所熟知的趋势、周期、成交量的关系，那么我就要搬出核心理论——趋势几何学了。趋势几何学源自本人对缠论、波浪理论与趋势理论的结合并总结。

1、顶底分型
这里先要讲一下缠论中的分型问题，本人觉得很多人对缠论有很多误解，缠论本身只是对市场的现象进行了几何描述。
在缠论中提到了一个非常重要的一个理论：分型理论。将顶、底进行了明确的定义，也就是大家缠论爱好者熟知的顶分型、底分型。

顶、底的完整定义：最少不得少于3根K线的“品”字结构形成顶底——趋势拐点。

那么上面说过趋势的本质是一种波动，那么顶底分型对应的就是趋势的波峰波谷了。而波峰波谷是趋势的基本构成，前面已经说了。这有利于我们研究趋势的运行规律，寻找最优的买卖点。
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