程序化交易疑问解答

逆游的蛤蟆

程序化交易疑问解答

来自：MACD论坛(bbs.macd.cn) 作者：逆游的蛤蟆 浏览：2527 回复：1

Q1:什么是程序化交易？
A1:程序化交易(Program Trading)，又称程式化交易，是指所有利用计算机软件程序制定交易策略并实行自动下单的交易行为。通俗来说就是将操盘手的策略通过计算机及时准确的进行买卖的一种交易方式;

Q2:程序化交易有什么优势？
A2:1．克服人性的四大心理障碍：排除人为情感因素，用电脑取代人性，消除交易时人性的恐惧、贪婪、迟疑及赌性等四大情绪因子。
2．确保交易方法的一致性：严守既定的操作纪律及交易的基本原则，透过电脑将既定的操作规范、获利以及风险管理等条件写成程序语言，依程序发出进出场买卖的讯号。

Q3:你的程序化交易原理是什么？
A3:所有模型均以趋势原理为核心，大类可分为三类:顺势系统，形态系统，波动系统；以不同算法，不同架构，不同周期相互搭配，相互互补（100%日内交易）。

Q4:为什么只做日内？不做过夜么？
A4:股指杠杆和市值都相对比较大，我主张亏损一定要在可控范围内，隔夜跳空的亏损有一定机率远超可控范围外。既然是个不可控风险，那么就不去图它的利，安守本分。更重要的是晚上好睡觉。

Q5:你的程序化赚钱原理是什么？
A5:“宁可做错，不能错过”，没有人能知道趋势何时到来，只能不断的跟踪趋势，买错认错，控制亏损，趋势来临时，持仓盈利到趋势转变，盈利在趋势，亏损在震荡。

Q6:模型的胜率和盈亏比是多少？
A6:单个模型各有不同，在此也无法一一叙说，以综合来算，胜率在40% 盈亏比率在2:1

Q7:胜率那么低？这怎么能赚钱？
A7:胜率是要跟盈亏比相结合的，亏损的时候控制在1，盈利的时候可达到2 在这盈亏比的环境下，以40%的胜率来做10次交易，最终能获利2，我赚的就是这样的钱。

Q8:大部分亏损都在震荡行情，为何不过滤掉震荡行情？只吃趋势行情？
A8:你的想法我也想，但做不到！因为过滤是双刃，有50%的过滤机制，就会有50%以上的趋势丢失。如果有人跟你说他能做到过滤震荡的同时，不丢趋势，那么恭喜你！你遇到的要么就是“神仙”要么就是“神棍”。

Q9:是否可以公布一些源码？
A9:抱歉，不可以。

风险和收益是共存的，也是不可规避的，策略的核心是保证风险可控的情况下，去追逐最大化收益。为加强风险可控性，在交易过程中，引入了资金管理、多模型组合、多周期搭配，遇到震荡行情，能有效多、空对冲，实现动态仓位增减；资金管理+多策略组合+多周期搭配，三位合在一起，才能形成较为稳健的交易系统。

再好的策略也是一个工具，盈利与否关键在人，只有良好的认识心态+好的策略才能获利，否则一心想干扰自动交易，程序化交易只是空谈；盈亏还是要看行情，切勿期望过头。