我的系统测试阶段与失误总结(二）

shuerli

我的系统测试阶段与失误总结(二）

来自：MACD论坛(bbs.macd.cn) 作者：shuerli 浏览：3547 回复：12

我上次（6月1日到8月15日）把自己2个半月的交易系统测试结果该赢10%以上、实际亏4%做了总结。
从8月15日到9月5日，实际结果是亏-10。8%。失误总结是：
1、用价格跟踪系统，在震荡时会连续小亏，累至不小的亏损。当然如果继续坚持系统，现在又会变
   为赢利。
   但实际上我因为害怕再出现震荡（以至怕增亏至20%的亏损限度），就停了下来。结果，你猜对了，
   在后来的行情中：我踏空了。
   正如黄豆连续朋友说的，我处在交易困境中。
2、我把原来的价格跟踪系统做了完善，仍然以价格跟踪为主，但放弃价格截击线（反复亏小钱的正
   是价格截击的结果，它会串过几个日线K线），并把这个系统完善到行情和盘整能比较明显的区分
   开，对行情状态的判别更清晰（图附后）。
   但是在真正行情到来是也进了，却被小下跌赶出来，却不敢按系统再追踪（系统实际并没有让出，
   心理上害怕隔夜风险再扩大）。
3、因此，亏损不再是技术的问题了，而是对亏损的承受力和心态的问题。这就涉及到一个有意思的问
    题：长期的成功的期货历程到底是个什么样的亏损承受情况？
4、现在我的资金亏损并不算太大，还没有伤筋断骨。我仍然相信我能变亏为赢。
   我的思考是：害怕亏损的因素到底是什么？我也想请大家帮助分析。

[ Last edited by shuerli on 2005-9-28 at 08:30 ]

000028

我买了本专业投机原理，看这本书里，作者一点也不像是位投机者，反而让人感觉更象一个心理学家在讨论人在不同境遇下的不同心理及生理反映。

我同样碰到你这样的问题，用及其苛刻的条件（例如信号在某个价位上发出看多信号，我们可以在比这个信号价位还高若干的价位开多仓）约束自己的交易系统并进行模拟操作，只要严格按照系统信号操作，盈利是能保证的，而且是不算太小的盈利。
可实际的操作呢，例如我做到第一单，多麦进场，结果碰到一个假突破，损失巨大，紧接着出现平仓信号和空仓信号，出现空仓信号是按交易系统要求做空的，结果不敢去做空，平仓后不敢做任何动作。过了几天，眼睁睁的看着价格一路下滑，标准的下跌走势。对这次错过的空头行情，尽管按系统交易也无法把由于看多的错误交易带来的损失完全弥补上。

总之，在按交易系统的指示下交易，总体上是可行的，关键是怎么执行，尤其是第一笔交易就碰到亏损，必须能坚定的执行自己的系统信号的提示。

注：我的交易系统信号的正确率 不是很高，但是，对大的趋势捕捉的很准确，通过在大的趋势中较大的获利弥补由于盘整走势造成的反复进出场带来的亏损。

dtzsdts

其实交易系统对于指示操作信号来说,基本上做到了.但是只靠买卖好象似乎还不够,我总感觉资金管理搞不懂.每次用多少钱来操作到很重要.总是感觉找不到优化点.泛泛的说25%投入之类.似乎也不太准确.

谁能代替你地位

对于系统的测试，时间太短了就会有很大的偏差。
希望可以测试1年以上，再来分析系统的优劣。

香蕉

资金管理要做好，你肯定持仓太大，以至于错了几次后不敢进场！！

ymlzf

先不考虑资金管理，不做加仓减仓。从1手单做起，完全按交易系统信号做，试试

zxk_163

哎，希望你能测试一个比较适合自己的系统，
我们的目标是长久的生存并有比较稳定的盈利。

据鼎

谢谢分享。

xingqiming

同意楼上，之前我在玉米中试验系统，但由于加入了主观思路，振荡中出局，后果可想而知，眼看一波下跌行情离我而去。当时也是仓控制有点问题，现在我就严格一手，等一手测试成功之后再考虑加减仓的问题。两眼一抹黑，管他基本面还是技术面，该空空该多多，左砍树右砍树。

yiyingbang

明白了波浪，你就不会亏损了。
否则，还在原地踏步。

失败的人

做一项交易，首先应该明确你的目标是什么，并且制定一个切合实际的目标。如果目标收益率超过了100%，那么就同时意味着你要面对着把身家性命赔进去的风险。明确自己能够承担的最大风险，然后考虑盈利目标。资金管理融入系统之中，不要每次都满仓操作。逐步加码减仓，虽然会损失很多利润，但同时也规避了许多风险。
制定交易策略，由大入细逐步分析，首先看清大方向，从而决定交易的主要方向。大方向没有搞清之前，一切工作做得再细致都是徒劳。一切细节服从大方向的指引。比如在大方向向上的情况下，出现空头信号所要做的不是开空而是减仓，规避大方向改变所带来的风险。
做系统，忌讳追求完美。交易是一项艺术，不是科学，艺术的真谛是找到缺陷中的美。系统追求的目标是以不变应万变，不是以万变应一变。在合适的环境下争取合适利润，不合适的环境下力求减少亏损，这才是人的工作，所以计算机不能代替交易者。
楼主所面临的情况，可能是过多追求细节，忽视了整体。以雕虫小技登大雅之堂显然是不合适的，追求细微利润而还要求整体利润也是一种奢望。另外，对自身所能承担的风险估计不足，会造成稍有风吹草动即需斩仓出局，痛失全盘。根据自身风险承受能力制定系统，也应当是前提之一。风险可以承受了，心态也就稳定了，不是吗？

shuerli

1、引用《 20世纪初期美国投机之王----杰西.利弗莫尔的经验和教训》中的一个实战经历：
     有一段时间利弗莫尔对棉花强烈地看涨，并形成了明确意见，认为棉花即将出现一轮很大的涨势。但是，就像常常发生的那样，此时市场本身尚未准备好。然而，他一得出结论，当即一头扑进棉花市场。最初以市价买进2万包，价格受到刺激稍做回升便很快回到原地，只得平仓；几天之后，该市场再度对他产生了吸引力。它在他脑子里挥之不去，他就是不能改变原先认为该市场即将形成大行情的念头。于是，他再次买进了20,000包。历史重演。他买完后市场跌回到起点。于是他平掉了自己的头寸，其中最后一笔再次在最低价成交。如此在六周之内重复操作五次，每个来回的损失都在2.5至3万美元之间。结果不仅累计亏掉了20万美元，更要命的是因此与100万美元的利润失之交臂。
在经过多次打击后，他一气之下向自己的经理人下令，让其在第二天将棉花行情报价去掉。他不想到时候禁不住诱惑，再多看棉花市场一眼。可就在他去掉棉花行情报价、对棉花市场完全失去兴趣的两天之后，市场开始上涨，并且上涨过程一直持续下去，直至涨幅达到500点。在这轮异乎寻常的上涨行情中，中途仅仅出现过一次向下回落过程，幅度为40点。就这样，他失去了有史以来自己判断出的最具有吸引力、基础最牢*的交易机会之一。
对于这种令人郁闷的结局，他总结出了两个方面的基本原因。首先，没有充分耐心地等待价格行情的心理时刻，等时机成熟后再入市操作。事先他就判断，只有棉花的成交价上升到每磅12.5美分，才说明它真正进入状态，将向还要高得多的价位进发。事与愿违，他不曾有那份自制力去等待。其想法是，一定要在棉花市场到达买入点之前很快额外多挣一点，因此在市场时机成熟之前就动手了。结果，他不仅损失了大约20万美元的真金白银，还丧失了1,00万美元的盈利机会。按照本来的计划，他预拟在市场超越关键点之后分批聚集10万包的筹码，这个计划早就刻在脑子里。如果照计而行，就不会错失从这轮行情盈利200点左右的机会了。其次，仅仅因为自己判断失误，就纵容自己动怒，对棉花市场深恶痛绝，这种情绪和稳健的投机规程是不相调和的。他的损失完全是由于缺乏耐心造成的，没有耐心地等待恰当时机来支持自己预先形成的意见和计划。
     利弗莫尔总结到，谨慎选择时机是绝对必要的，操之过急则代价惨重。
    我按照我的系统的操作正是和其类似，请看附图：
2、我按6万元的资金，胶11和棉花10各开一手，占资金的30-35%；
3、连续小亏几次后（每次在1-1.5%,由系统发出的信号），累计亏到8-10%；
4、接受朋友们的建议，我认为仍然有许多要总结的教训，比如，认为系统可以信赖，就持之以恒地坚持下去；注意15分钟的浪的形态；应该有利润目标；谨慎选择入场时机，操之过急则代价惨重。

haixin178

关键不在系统本身,而在你对系统的了解程度.特别是最大的连续亏损,亏损和赢利出现的规律等系统的绩效指标.只有了解了这些,才会对系统有信心,这样才有比较一致的执行力.而交易系统的使用要点就是要象傻瓜一样的去执行,因为我们不知道下一个掉下来的是馅饼还是大粪.