《至尊波段王实战系列》 第七讲:K线识破波段顶底

老马点金·巨泽

《至尊波段王实战系列》 第七讲:K线识破波段顶底

来自：MACD论坛(bbs.macd.cn) 作者：老马点金·巨泽 浏览：6304 回复：2

《至尊波段王实战系列》

第七讲:K线识破波段顶底

—— 主讲：老马点金

课程目录
一、K线概述
二、K线组合的重要形态及意义
三、五大买入形态的波段操作
四、五大卖出形态的波段操作


一、K线概述
打开每一款炒股软件，主图都无一例外的显示着股价的K线走势，它直观的反应了股票价格的变化过程，是技术分析的基础。单根K线反应的是单位时间点多空双方博弈的过程和结果，具有一定的市场意义，但因时间较短，故其意义不具全面性和稳定性。由多根K线形成的K线组合形态，反应的一段时间内多空双方博弈的过程和结果，时间跨度较长，其市场意义具有全面性和稳定性，代表性较高。
K线组合形态整体分为三种：顶底反转型K线组合形态、单边上涨下跌K线组合形态、整理K线组合形态。
在利用K线进行波段操作时，往往利用稳定性较高的K线组合形态来研判波段的顶底，进而达到及时抄底和逃顶的目的。

二、K线组合的重要形态及意义
K线组合23个形态汇总表：

K线组合形态	形态属性	形态特征和市场意义
双底形态	底部反转形态	股价经过一波长期的下跌，反弹后二次探底时，受到前一低点的支撑止跌，重新开始上涨，这样就形成一个“W”底的形态，又称双底形态。
双头形态	头部反转形态	在上升趋势中，股价创出了新高，随后调整向下，尔后回升，当上升到前期高点位时再次回落，形成了有两个高点的M头形态，又称双头形态。
三重底（三川形态）	底部反转形态	股价经过一波长期的下跌，触底反弹到一定高度后，回调到前期低点止跌再次反弹，尔后又回调到前两次低点位附近，再进行第三次反弹，此时三个低点处于同一水平位，这种形态称为三重底，又称三川形态。
三重顶（三山形态）	顶部反转形态	在上升趋势中，股价出现一个高点后下跌，随后又出现两次反弹，但每次都反弹到前高点位附近回落，形成了三重顶的形态，又称三山形态。
头肩顶	头部反转形态	在上升趋势中，应该是高点不断的创出新高。但在一次上涨时，高点没有创出新高即回落下跌，而且跌破了近两次的低点连线，形成了中间为头部，两边高点为左右肩的头肩顶形态，是三山形态的一种。
头肩底	底部反转形态	在下降趋势中，应该是低点不断的创出新低，但在一次下跌中，低点并没有创新低点即开始上涨，而且突破了近两次反弹的高点连线，形成了以最低点为头部，以左右两个低点为肩膀的头肩底形态，是三重底形态中的一种。
圆弧顶	顶部反转形态	在上升趋势的后期，由于上涨乏力，K线上涨幅度越来越小，慢慢滞涨下跌，股价在高位形成了一个向下圆弧形顶部，突然出现一个向下的跳空缺口，随后股价开始加速下跌，意味着头部的完成，这种形态称为圆弧顶。
圆弧底	底部反转形态	在下跌趋势的后期，由于空方衰竭，K线下跌幅度越来越小，慢慢止跌回升，股价在底位形成了一个圆弧底形态，突然出现一个向上的跳空缺口，随后股价开始大幅上涨，意味着底部的完成，这种形态称为圆弧底。
塔形底	底部反转形态	在下跌的末期，股价由暴跌转为缓跌，在底部出现小K线的整理后，由缓跌转为缓涨，最后拉起大阳K线暴涨，随后股价开始加速上涨，形成一个类似塔形底的形态，塔形底形态的出现预示着市场步入上升行情。
塔形顶	顶部反转形态	股价经过一波暴涨后，在顶部出现一段窄幅震荡整理。整理后又进入一个暴跌的过程，由此形成一个塔形的顶部反转形态。意味着股价头部已经形成，将进入下降趋势。
V型底	底部反转形态	在下降趋势中，股价下跌较快，当跌到某一点位后，股价突然逆势反转，几乎以相同的速度上涨，多空力量发生颠覆性逆转。这种走势所形态的形态称为V型底。
倒V型顶	顶部反转形态	在上升趋势中，股价上涨较快，当涨到某一点位后，股价突然逆势反转，几乎以相同的速度下跌，多空力量发生颠覆性逆转。这种走势所形成的形态称为倒V型顶。
上升箱体	上升趋势中的整体形态	在上升趋势中，股价达到某一高点后，在一个水平的箱体内波动，高点之间趋于水平，低点之间也趋于水平，当某天突破箱体整理的上轨时，股价将继续按原有的上涨趋势运行。
下降箱体	下降趋势中的整理形态	在下降趋势中，股价达到某一低点后，在一个水平箱体内波动，高点之间趋于水平，低点之间也趋于水平，当某天跌破箱体整理的下轨时，股价将继续按原有的下降趋势运行。
上升收敛三角形	上升趋势中的整理形态	在上升趋势中，股价的振幅一波比一波小，高点降低，低点抬高，高低点之间的距离越来越小，形成一个收敛三角形，当某天股价突破收敛三角形的上轨时，将继续原有的上涨趋势。
下降收敛三角形	下降趋势中的整理形态	在下降趋势中，股价的振幅一波比一波小，高点降低，低点抬高，高低点之间的距离越来越小，形成一个收敛三角形，当某天股价跌破收敛三角形的下轨时，将继续原有的下跌趋势。
上升直角三角形	上升趋势中的整理形态	在上升趋势中，股价受到一个水平阻力，股价每次触及该价位后都会调头下跌，但下跌的低点不断抬高。最后市场向上突破水平阻力线，继续原有的上涨趋势。
下降直角三角形	下降趋势中的整理形态	在下降趋势中，股价受到一个水平支撑，股价每次触及该价位后都会反弹上涨，但反弹幅度每一次都在减弱。最后股价向下跌破水平支撑位，继续原有的下降趋势。
喇叭口形态	顶部反转	在上升趋势中，多空双方争夺日趋激烈，股价的震幅由小逐步转大，每一次高点在创新高，低点也在创新低，高点连线与低点连线形成一个类似喇叭口的形态，当股价跌破喇叭口下轨时，将反转向下。
下降旗形	下降趋势中的整理形态	股价经过一波下跌后出现反弹，反弹过程中在上下两条平行线内震荡上行，最后股价跌破平行线的下轨支撑，继续原有的下降趋势。
上升旗形	上升趋势中的整理形态	股价经过一波上涨后出现回调，回调过程中在上下两条平长线内震荡下行，最后股价突破平行线的上轨压力，继续原有的上升趋势。
下降楔形	下降趋势中的整理形态	股价经过一波下跌后出现反弹，反弹过程中高低点不断抬高，震幅不断的收窄，股价在一个向上的收敛三角形内运行，最后股价跌破三角形的下轨支撑，继续原有的下降趋势。
上升楔形	上升趋势中的整理形态	股价在经过一波上涨后出现回调，回调过程中高低点依次降低，股价在一个向下的收敛三角形内运行，最后股价突破三角形的上轨压力，继续原有的上升趋势。

三、五大买入形态的波段操作
1、头肩底形态的波操作
头肩底买入的条件
头肩底形态往往是大级别的底部反转信号，经常可以进行大波段操作。在进行大波段操作时要满足以下条件：
◎股价经过一波长期的下跌，量能萎缩至地量，反弹的量能一波比一波大，而反弹后下跌则明显缩量。
◎低点开始明显抬高。
◎价格与技术指标产生严重的低位钝化或底背离，钝化或背离的次数达3次以上更加可靠。
◎反弹回调时低点不再创新低，并且再次放量上涨，出现明显的反转K线时为第一买入点位。
◎上涨时突破颈线阻力位，且最好放量突破，得到量能的验证，为第二买入点位。
◎突破颈线上涨一波后回抽不破颈线，再次放量上涨时为第三买入点位。

例：600503 华丽家族 2007年7月——2009年7月

（图示：600503 华丽家族 2007年7月——2009年7月）

2、双底形态的波段操作
双底形态的买入条件
◎股价经过一波长期的下跌，量能萎缩至地量，反弹的量能明显放大，回调量能明显萎缩。
◎价格与技术指标产生严重的低位钝化或底背离，钝化或背离的次数越多越可靠。
◎反弹回调到前低点受到支撑再次放量上涨时，为第一买入点位。
◎放量上涨时突破颈线阻力位，为第二买入点位。
◎突破颈线上涨一波后回抽不破颈线，再次放量上涨时为第三买入点位。

例：000582 北海港 2008年3月——2009年6月

（图示： 000582 北海港 2008年3月——2009年6月）

3、圆弧底形态的波段操作
圆弧底买入的条件
◎圆弧底出现在市场下跌的末期。
◎判断圆弧底的条件是市场从急跌变为缓跌，再由缓涨变为跳空暴涨，跳空暴涨为圆弧底完成的标志。
◎放量上涨的跳空缺口处为圆弧底的唯一可靠买点。
◎圆弧底形成的时间越长，可靠性越高，上涨幅度越大。
◎若中长期均线向上，则买入的可靠性更高。
例： 000056 ST国商 2010年11月——2011年5月

（图示： 0000056 ST国商 2010年11月——2011年5月）

4、塔形底形态的波段操作
塔形底买入的条件
◎市场由暴跌到缓跌，量能逐步减少，在整理过程中，量能要萎缩至地量水平。
◎整理结束后的暴涨大阳要得到量能的验证，即放量上涨，可靠性会更高。
◎如果有放量上涨的跳空缺口，则可靠性会更高。
◎要得到中长期均线向上、布林通道向上等的验证，则可靠性会更高。
◎放量突破颈线、回踩颈线反转上涨是波段买入的最佳时机。

例：000036 华联控股 2010年4月——2010年9月
       600077 宋都股份 2011年4月——2011年7月

（图示： 000036 华联控股 2010年4月——2010年9月）

5、V形底形态的波段操作
V形底买入的条件
◎股价跌幅越大，下跌越猛烈 ，出现V形反转的可能性就越大，上涨动力越足。
◎因为在V形底中多空双方争夺激烈，周期较短，所以对于介入点位的判断要及时，随时留意支撑位的底部反转K线形态。
◎当出现放量的阳包阴反转大阳时是买入的第一点位。
◎放量突破颈线是买入的第二点位。
◎回踩颈线再次放量反转上涨，是买入的第三点位。
例：000518 四环生物 2011年3月——2011年9月

（图示：000518 四环生物 2011年3月——2011年9月）

四、五大卖出形态的波段操作
1、头肩顶形态的波段操作
头肩顶卖出的条件
◎股价经过一波大幅上涨，出现放量滞涨或缩量上涨的量价顶背离、钝化形态。
◎股价与技术指标出现顶背离或顶部钝化形态。
◎股价反弹至前高点或未到前高点时受阻反转向下，为卖出的第一时机。
◎股价跌破头肩顶的颈线时为卖出的第二时机。
◎股价跌破颈线后，反抽受颈线压制再次下跌，为卖出的第三时机。

例：600429 三元股份 2010年12月——2012年1月

（图示：600429 三元股份 2010年12月——2012年1月）

2、双头形态的波段操作
双头形态的卖出条件
◎股价经过一波长期的上涨，出现放量滞涨或缩量上涨的量价顶背离、钝化形态。
◎股价与技术指标出现顶背离或顶部钝化形态。
◎股价反弹至前高点附近时受阻反转向下，为卖出的第一时机。
◎股价跌破双头形态的颈线时为卖出的第二时机。
◎股价跌破颈线后，反抽受压于颈线再次下跌时，为卖出的第三时机。

例：000755 山西三维 2010年7月——2011年12月

（图示：000755 山西三维 2010年7月——2011年12月）

3、圆弧顶形态的波段操作
圆弧顶形态的卖出条件
◎在一波大幅上涨的末期，上涨乏力，K线逐步变小，且量价顶背离、钝化，或出现天量成交。
◎判断圆弧顶时要注意，前期的上涨是由急到缓，而且下跌时形成向下的跳空缺口，标志着圆弧顶形态完全形成。
◎在圆弧的顶部出现放量下跌的反转K线时，为第一卖出时机。
◎在圆弧顶右侧出现跳空缺口时，为第二卖出时机。
◎股价反弹至圆弧顶形态缺口受阻下跌时，为第三卖出时机。
例：600064 南京高科 2009年3月——2010年1月

（图示： 600064 南京高科 2009年3月——2010年1月）

4、塔形顶形态的波段操作
塔形顶形态卖出的条件
◎在一波大幅上涨的末期，上涨乏力，出现量价顶背离、钝化，或出现天量成交。
◎在塔形顶部横向盘整后，突然出现放量下跌的破位阴线，意味着市场开始进入快速下降趋势，为第一卖出时机。
◎股价反弹至塔形顶颈线，受阻反转下跌时，为第二卖出时机。

例： 600075 新疆天业 2009年12月——2010年7月
        600076 ST华光   2011年5月——2011年9月

（图示：600075 新疆天业 2009年12月——2010年7月）

5、三山形态的波段操作
三山形态卖出的条件
◎股价经过一波大幅的上涨，上涨乏力，每次受阻于前高点，不再创出新高。
◎量价关系出现明显的放量滞涨或缩量上涨等顶背离、顶部钝化特征，成交量不能有效验证价格走势。
◎中长期均线由上升逐步转为走平甚或向下。
◎当股价反弹到前高点附近，受阻反转下跌时为第一卖出时机。
◎当股价跌破三山形态的颈线时为第二卖出时机。
◎当股价反弹受阻于颈线或者其它阻力位，反转下跌时为第三卖出时机。

例：600804 鹏博士 2009年9月——2010年9月

（图示： 600804 鹏博士 2009年9月——2010年9月）


本 讲 座 录 像 于 2 0 1 2 年 9月 18 日 录 制

nxmv

yrq04050152